بانک مرکزی کرهجنوبی آماده میشود مرحله دوم برنامه آزمایشی ارز دیجیتال بانک مرکزی خود را در ماه سپتامبر آغاز کند؛ مرحلهای که در آن تراکنشهای واقعی با مشارکت 9 بانک بزرگ این کشور انجام خواهد شد.
در این مرحله، بانک مرکزی کرهجنوبی زیرساخت اصلی ارز دیجیتال بانک مرکزی را فراهم میکند و هر بانک تجاری با انتشار و مدیریت «توکنهای سپرده» خدمات خود را روی این زیرساخت آزمایش خواهد کرد.
هدف این برنامه، ایجاد بستری است که در آن وون دیجیتال بتواند بدون محدودیتهای زمانی و مکانی میان کاربران و شبکههای بانکی منتقل شود.
این آزمایش میتواند یکی از مهمترین مراحل کرهجنوبی برای بررسی امکان استفاده تجاری از پول دیجیتال بانک مرکزی و توکنهای بانکی باشد.
مرحله دوم آزمایش CBDC چه زمانی آغاز میشود؟
مرحله دوم برنامه بانک مرکزی کرهجنوبی قرار است در سپتامبر 2026 آغاز شود.
تفاوت اصلی این مرحله با آزمایشهای اولیه، استفاده از تراکنشهای واقعی است.
در مراحل مقدماتی، تمرکز بیشتر بر بررسی زیرساخت فنی، عملکرد شبکه و هماهنگی میان بانک مرکزی و مؤسسات مالی بود.
اما در مرحله جدید، بانکهای مشارکتکننده میتوانند مدلهای واقعی کسبوکار و خدمات مالی خود را با استفاده از توکنهای سپرده آزمایش کنند.
یکی از مقامهای بانک مرکزی کرهجنوبی اعلام کرده است این نهاد زیرساخت CBDC سازمانی را فراهم خواهد کرد و هر بانک فعالیت تجاری خود را با استفاده از توکن سپرده انجام میدهد.
به گفته او، مرحله دوم قرار است زمینه لازم برای تجاریسازی احتمالی این فناوری را ایجاد کند.
کدام بانکها در این آزمایش شرکت میکنند؟
تعداد بانکهای حاضر در مرحله دوم به 9 مؤسسه افزایش خواهد یافت.
از جمله بانکهای مشارکتکننده میتوان به Gyeongnam Bank و iM Bank اشاره کرد.
بانکهای بزرگی مانند KB Kookmin، Shinhan، Hana و Woori نیز در این پروژه حضور دارند.
مشارکت بانکهای بزرگ و منطقهای به بانک مرکزی اجازه میدهد عملکرد زیرساخت را در شرایط مختلف بررسی کند.
بانکهای بزرگ میتوانند تعداد بیشتری کاربر و تراکنش ایجاد کنند، درحالیکه بانکهای منطقهای میتوانند کاربردهای متفاوتی را در بازارهای محلی آزمایش کنند.
حضور چند بانک همچنین مشخص میکند آیا توکنهای سپرده صادرشده توسط مؤسسات مختلف میتوانند در یک شبکه مشترک و هماهنگ استفاده شوند یا خیر.
CBDC چیست؟
CBDC مخفف Central Bank Digital Currency و به معنای ارز دیجیتال بانک مرکزی است.
CBDC شکل دیجیتال پول رسمی یک کشور است که مستقیماً تحت مدیریت بانک مرکزی قرار دارد.
در کرهجنوبی، ارزش هر واحد CBDC برابر با یک وون خواهد بود و برخلاف رمزارزهایی مانند بیتکوین، قیمت آن نوسان آزاد نخواهد داشت.
CBDC از این نظر شبیه پول نقد یا موجودی بانکی است، اما انتقال و ثبت آن از طریق یک زیرساخت دیجیتال انجام میشود.
هدف بانکهای مرکزی از بررسی CBDC معمولاً سریعترکردن پرداختها، کاهش هزینه تسویه، افزایش قابلیت برنامهریزی پول و بهبود ارتباط میان بانکها و سامانههای مالی است.
بااینحال، مدلهای CBDC در کشورهای مختلف یکسان نیستند.
در برخی کشورها، کاربران مستقیماً کیف پولی نزد بانک مرکزی دارند. در مدلهای دیگر، بانک مرکزی فقط زیرساخت را فراهم میکند و بانکهای تجاری ارتباط مستقیم با مشتریان را حفظ میکنند.
توکن سپرده چیست؟
در طرح کرهجنوبی، بانکهای تجاری از توکنهای سپرده استفاده خواهند کرد.
توکن سپرده نمایش دیجیتال سپرده بانکی مشتری روی یک زیرساخت مبتنی بر دفترکل توزیعشده یا بلاکچین است.
برای مثال، اگر یک کاربر 100,000 وون در حساب بانکی خود داشته باشد، بانک میتواند معادل مشخصی از آن را بهشکل توکن سپرده برای استفاده در شبکه دیجیتال صادر کند.
این توکن همچنان تعهد همان بانک تجاری به مشتری محسوب میشود.
تفاوت آن با CBDC این است که CBDC بدهی مستقیم بانک مرکزی است، اما توکن سپرده توسط یک بانک تجاری صادر میشود.
در ساختار آزمایشی کرهجنوبی، زیرساخت بانک مرکزی نقش لایه پایه را دارد و بانکها خدمات خود را با توکنهای سپرده روی آن اجرا میکنند.
این مدل میتواند جایگاه فعلی بانکهای تجاری را حفظ کند و درعینحال از مزایای فناوری پول دیجیتال استفاده کند.
هدف از تراکنشهای واقعی چیست؟
آزمایشهای فنی بهتنهایی نمیتوانند مشخص کنند یک سامانه پول دیجیتال در استفاده روزمره چگونه عمل خواهد کرد.
با ورود تراکنشهای واقعی، بانک مرکزی میتواند موضوعاتی مانند سرعت پردازش، حجم تراکنش، امنیت، تجربه کاربران و هماهنگی میان بانکها را بهتر ارزیابی کند.
همچنین مشخص میشود آیا توکنهای سپرده میتوانند برای پرداخت، انتقال پول و تسویه خدمات مالی بهصورت عملی استفاده شوند یا خیر.
هدف اعلامشده دولت کرهجنوبی، ایجاد محیطی است که در آن وون بدون وابستگی به زمان یا مکان بهآسانی منتقل شود.
پرداختهای بانکی سنتی ممکن است به ساعات کاری، تعطیلات یا سامانههای جداگانه هر بانک وابسته باشند.
یک شبکه پول دیجیتال مشترک میتواند امکان انتقال سریعتر و شبانهروزی را فراهم کند.
آیا کرهجنوبی در سپتامبر وون دیجیتال عمومی عرضه میکند؟
شروع مرحله دوم به معنای عرضه عمومی و نهایی وون دیجیتال در سراسر کرهجنوبی نیست.
این برنامه همچنان یک آزمایش کنترلشده است.
بانک مرکزی قصد دارد عملکرد زیرساخت و خدمات بانکها را بررسی کند و سپس تصمیم بگیرد.
برای عرضه عمومی CBDC، موضوعاتی مانند قوانین، حفاظت از اطلاعات کاربران، امنیت سایبری، مسئولیت بانکها و نحوه ارتباط با سیستم پولی فعلی باید مشخص شوند.
بنابراین تراکنشهای واقعی در این مرحله بیشتر برای جمعآوری داده و ارزیابی عملی سیستم انجام میشوند.
تفاوت CBDC با استیبلکوین چیست؟
CBDC و استیبلکوین هر دو میتوانند ارزش ثابتی نسبت به پول رسمی داشته باشند، اما صادرکننده و ساختار آنها متفاوت است.
CBDC توسط بانک مرکزی صادر یا مدیریت میشود و بدهی مستقیم این نهاد محسوب میشود.
استیبلکوین معمولاً توسط یک شرکت خصوصی، بانک یا مؤسسه مالی منتشر میشود و ارزش آن با استفاده از ذخایری مانند سپرده بانکی یا اوراق دولتی حفظ میشود.
توکن سپرده نیز توسط بانک تجاری صادر میشود و نشاندهنده طلب مشتری از همان بانک است.
در نتیجه، پروژه کرهجنوبی ترکیبی از زیرساخت بانک مرکزی و توکنهای صادرشده توسط بانکهای تجاری است.
این مدل میتواند رقابت میان بانکها را حفظ کند، بدون آنکه تمام خدمات مالی مستقیماً به بانک مرکزی منتقل شوند.
همزمانی آزمایش CBDC با توسعه استیبلکوین وون
بانکهای کرهجنوبی علاوه بر پروژه CBDC، در حال آمادهسازی زیرساختهایی برای استیبلکوینهای مبتنی بر وون هستند.
برای نمونه، Hana Bank طراحی سامانههایی را آغاز کرده که میتوانند در آینده از صدور، بازخرید، تسویه، کیف پول دیجیتال و کنترلهای مقابله با پولشویی برای یک استیبلکوین وون پشتیبانی کنند.
این بانک هنوز تصمیم نهایی برای انتشار استیبلکوین نگرفته، اما پیش از تصویب قوانین لازم، زیرساختهای موردنیاز را بررسی میکند.
این روند نشان میدهد بانکهای کرهای احتمال میدهند در آینده چند نوع پول دیجیتال بهصورت همزمان فعالیت کنند.
CBDC میتواند زیرساخت رسمی و پایه را فراهم کند، درحالیکه بانکها و شرکتهای خصوصی خدمات و توکنهای متفاوتی روی آن یا در کنار آن ایجاد کنند.
نقش رئیس جدید بانک مرکزی کرهجنوبی
رئیس جدید بانک مرکزی کرهجنوبی نیز توسعه CBDC و توکنهای سپرده را در اولویت قرار داده است.
شین هیونسون که در آوریل به ریاست این نهاد منصوب شد، در نخستین سخنرانی خود بر ادامه برنامه پول دیجیتال بانک مرکزی تأکید کرد.
این حمایت مدیریتی میتواند سرعت آزمایشها و هماهنگی میان بانک مرکزی، دولت و بانکهای تجاری را افزایش دهد.
بااینحال، تصمیم نهایی درباره عرضه گسترده وون دیجیتال همچنان به نتایج آزمایش، شرایط قانونی و ارزیابی اثر آن بر نظام بانکی وابسته خواهد بود.
چرا بانکهای مرکزی CBDC را بررسی میکنند؟
رشد پرداختهای دیجیتال، استیبلکوینها و رمزارزها باعث شده بسیاری از بانکهای مرکزی درباره آینده پول رسمی مطالعه کنند.
اگر بخش بزرگی از پرداختها به توکنهای خصوصی منتقل شود، بانکهای مرکزی ممکن است بخشی از کنترل و نظارت خود بر سیستم پولی را از دست بدهند.
CBDC میتواند نسخه دیجیتال و رسمی پول ملی را در اختیار کاربران قرار دهد و جایگاه پول بانک مرکزی را در اقتصاد دیجیتال حفظ کند.
این فناوری همچنین میتواند تسویه میان بانکها را سریعتر و بعضی فرایندهای مالی را خودکار کند.
برای مثال، پرداخت میتواند بهگونهای برنامهریزی شود که تنها پس از تحقق یک شرط مشخص انجام شود.
بااینحال، بانکهای مرکزی باید خطرهایی مانند حملات سایبری، اختلال فنی، نظارت بیشازحد بر تراکنشها و خروج سپرده از بانکهای تجاری را نیز بررسی کنند.
وضعیت CBDC در جهان
تعداد محدودی از کشورها تاکنون CBDC را بهطور رسمی راهاندازی کردهاند.
باهاما در اکتبر 2020 سند دلار را عرضه کرد، نیجریه در سال 2021 اینایرا را راهاندازی کرد و جامائیکا نیز در سال 2022 ارز دیجیتال خود را معرفی کرد.
در کنار این کشورها، دهها دولت دیگر در مرحله آزمایش یا توسعه قرار دارند.
بر اساس دادههای منتشرشده، 41 کشور در حال آزمایش CBDC و 33 کشور در مرحله توسعه آن هستند.
در مقابل، بعضی کشورها برنامههای خود را متوقف یا لغو کردهاند.
این تفاوت نشان میدهد هنوز توافق جهانی درباره مزایا و مدل مناسب CBDC وجود ندارد.
هر کشور بر اساس ساختار بانکی، قوانین حریم خصوصی و نیازهای پرداخت خود مسیر متفاوتی انتخاب میکند.
ارتباط پول دیجیتال با سیاست جدید کرهجنوبی
کرهجنوبی علاوه بر آزمایش CBDC، در حال گسترش استفاده از فناوری بلاکچین در حوزه مالی عمومی است.
وزارت اقتصاد و دارایی این کشور اعلام کرده قصد دارد قانون قدیمی داراییهای ملی را بهروزرسانی کند تا رمزارزها نیز بهعنوان دارایی ملی قابلشناسایی باشند.
این تغییر میتواند نحوه مدیریت داراییهای دیجیتال در اختیار دولت را مشخصتر کند.
قرارگرفتن این برنامه در کنار توسعه CBDC و زیرساخت استیبلکوین نشان میدهد کرهجنوبی بهدنبال ایجاد چارچوب گستردهتری برای ورود داراییهای دیجیتال به سیستم مالی رسمی است.
فرصتهای احتمالی این آزمایش
مرحله دوم میتواند چند فرصت مهم ایجاد کند.
نخست، پرداخت و انتقال پول میتواند سریعتر و شبانهروزی شود.
دوم، بانکها میتوانند خدمات جدیدی بر پایه پول برنامهپذیر طراحی کنند.
سوم، تسویه میان مؤسسات مالی ممکن است با مراحل و واسطههای کمتری انجام شود.
چهارم، استفاده از یک زیرساخت مشترک میتواند ارتباط میان بانکهای مختلف را سادهتر کند.
همچنین بانک مرکزی میتواند دادههای واقعیتری درباره رفتار کاربران و عملکرد شبکه به دست آورد.
این اطلاعات برای تصمیمگیری درباره عرضه عمومی اهمیت زیادی دارند.
ریسکها و چالشهای احتمالی
اجرای CBDC با چالشهای فنی و اقتصادی همراه است.
یکی از مهمترین موضوعات، حفظ حریم خصوصی کاربران است.
یک شبکه دیجیتال میتواند اطلاعات دقیقتری درباره زمان، مبلغ و طرفهای تراکنش ثبت کند.
بانک مرکزی و دولت باید مشخص کنند چه نهادی به این اطلاعات دسترسی خواهد داشت.
امنیت سایبری نیز اهمیت زیادی دارد؛ زیرا اختلال در زیرساخت پول دیجیتال میتواند پرداختهای تعداد زیادی از کاربران را متوقف کند.
چالش دیگر، تأثیر بر سپردههای بانکی است.
اگر کاربران ترجیح دهند پول خود را به CBDC تبدیل کنند، ممکن است بخشی از منابع بانکهای تجاری کاهش پیدا کند.
استفاده از توکنهای سپرده در مدل کرهجنوبی میتواند تا حدی این خطر را کاهش دهد؛ زیرا بانکها همچنان صادرکننده توکن و ارائهدهنده خدمات به مشتریان باقی میمانند.
جمعبندی
بانک مرکزی کرهجنوبی قرار است مرحله دوم آزمایش ارز دیجیتال بانک مرکزی را در سپتامبر 2026 آغاز کند.
در این مرحله، 9 بانک در تراکنشهای واقعی شرکت میکنند و بانکهایی مانند KB Kookmin، Shinhan، Hana، Woori، Gyeongnam و iM در پروژه حضور خواهند داشت.
بانک مرکزی زیرساخت اصلی CBDC را ارائه میکند و بانکهای تجاری با استفاده از توکنهای سپرده، مدلها و خدمات خود را آزمایش خواهند کرد.
هدف، ایجاد زمینه لازم برای تجاریسازی احتمالی وون دیجیتال و فراهمکردن امکان انتقال پول بدون محدودیت زمانی و مکانی است.
این برنامه به معنای عرضه عمومی فوری CBDC نیست، بلکه مرحلهای برای بررسی فنی، امنیتی و تجاری سیستم محسوب میشود.
همزمان، بانکهای کرهای زیرساختهای استیبلکوین وون را نیز بررسی میکنند و دولت قصد دارد رمزارزها را وارد چارچوب داراییهای ملی کند.
در نتیجه، کرهجنوبی در حال آزمایش مدلی است که در آن زیرساخت بانک مرکزی، توکنهای سپرده بانکی و احتمالاً استیبلکوینهای خصوصی میتوانند در کنار یکدیگر فعالیت کنند.
سلب مسئولیت:
مطالب منتشرشده صرفاً با هدف اطلاعرسانی تهیه شده و فاقد هرگونه وابستگی، جانبداری یا جهتگیری سیاسی و حزبی است و بههیچوجه توصیهای برای خرید، فروش یا نگهداری داراییهای مالی، سهام، ارزهای دیجیتال یا سایر ابزارهای سرمایهگذاری محسوب نمیشود. تصمیمگیری برای سرمایهگذاری بر عهدهی مخاطب است و توصیه میشود پیش از هر اقدامی، تحقیقات کافی انجام داده و در صورت نیاز با مشاور مالی متخصص مشورت کنید.
۰ دیدگاه
در حال آمادهسازی فرم دیدگاه…